Hedges - este o oportunitate reală de a acoperi împotriva riscurilor!

Economia mondială 70-80-e ai secolului trecut, o instabilitate fără precedent a fost un lucru obișnuit. creșteri ale prețurilor au fost supuse la aproape toate produsele. Orice activitate de afaceri este fost indisolubil legată de un anumit risc. În spaniolă, cuvântul „Risko“, numit rock cu pante abrupte. Burns în dicționar dublă risc proprietatea adecvate. pericol În primul rând, este de așteptat, în contrast, riscul este definit ca acțiunea în speranța unui rezultat fericit la întâmplare.

A fost apoi și au existat începuturile strategiilor de gestionare a riscurilor.

Pentru a atenua și elimina riscul financiar a fost inventat mai multe moduri și instrumente, colectiv cunoscut sub numele de acoperire a riscului. Hedges - este asigurarea riscurilor în sfera financiară, care este exprimată poziția de ocupare a activelor vizavi de pe piață. Tradus „speculative“ înseamnă „gard“, „protecție“. hedging Forex este utilizat într-o varietate de situații. Câștigurile de pe fluctuațiile de preț ale monedelor și valoarea booms necesită un studiu aprofundat al situației de pe piață, precum și dezvoltarea de strategii de prevenire a riscurilor.

Având în vedere asigurarea tranzacțiilor financiare în ceea ce privește tehnologia, putem distinge clar două tipuri de acoperire. Aceasta este o scurtă și un gard viu lung. Prima implică vânzarea de contracte futures, a doua achiziționarea de contracte futures. opțiuni de acoperire a riscurilor luate în considerare separat, vânzătorii de opțiuni sunt utilizate pe scară largă în practica de acoperire a riscurilor delta.

În efectuarea oricăror operațiuni de acoperire este necesar să se facă doi pași. În primul rând - se deschide o poziție într-un contract futures, al doilea - închiderea acesteia a tranzacției inversă. Varianta clasică pe care există o acoperire - atunci cand contracte la ambele poziții sunt în raport cu unul și același produs, la aceeași sumă la aceleași linii de alimentare (în termen de o lună).

Având în vedere vânzarea de acoperire poate fi remarcat faptul că acest tip de asigurare este de a utiliza poziția scurtă piață la termen, în prezența unei poziții lungi pe piața de numerar. În acest exemplu de realizare, există o protecție al prețurilor materiilor prime pe care este planificat să vândă. Această metodă este utilizată pe scară largă de către vânzătorii de bunuri reale care doresc să se protejeze de scăderea prețurilor. Hedges de acest tip sunt folosite pentru a proteja stocul de bunuri sau instrumente financiare care nu sunt acoperite de tranzacțiile de tip înainte. Hedge scurt a găsit aplicarea în caz de necesitate de a proteja prețul nu a produs încă bunuri sau acorduri pentru achiziționarea de contracte forward.

Hedging cumpărare cumpără un contract futures proprietarul unei poziții scurte pe piață. Ca urmare, fix prețul de achiziție al mărfurilor. Hedging este de a proteja împotriva riscurilor ce pot apărea în cursul vânzărilor forward la prețuri fixe, de la creșterea prețurilor pentru materiile prime, utilizate pe scară largă în producția, care are un preț stabil. firmele de brokeraj care au intrat în tranzacție, calculat la achiziționarea de bunuri în viitor-convertoare companii folosesc acest tip de asigurare financiară.